☝🏻Сегодня Байден выступит с речью где будет нахваливать пакет стимулов, так что может быть много позитива на рынках.

Кроме того, Пелоси готовится выступить с речью о поднятие минимальной заработной плате в США в два раза.

⚡️Байден подпишет сегодня пакет стимулов

Планировалось в пятницу

🇺🇸BofA: Пассажиропоток в аэропортах США (в среднем за 7 дней)

🤦🏼‍♂️Понимаете, что вот на ЭТОМ у нас нефть под $70

☝🏻Авиаотрасль только восстанавливается, а земляне ещё не умеют телепортироваться, поэтому авиакомпании пока дёшево.

Не рекомендация, а мнение автора😇

🎙Вечерний Новостной Брифинг от 11.03

🤫Главные Темы:
▪️Стимулы ЕЦБ
▪️Что ждать от рынка акций?
▪️На что ориентироваться?
И другое...

🇺🇸Байден подписал пакет стимулов!

🇺🇸Стимулирующие выплаты из пакета стимулов Байдена поступят уже на этих выходных

🇺🇸❤️Если вы расстроились, что стимулов больше не будет и вечеринка закончилась, то я как настоящий друг сообщу вам, что инфраструктурный пакет планируется на $4 триллиона, но принять его будет крайне сложно из-за разногласий в правительстве

😊Добрый вечер господа. Желаю всем отлично отдохнуть и вот вам сходу соотношение Фондового рынка США с ВВП США, где Фондовый Рынок США равен 196.4% от ВВП США.

Максимальное отклонение в 140 % приходилось на март 2000-го во времена пузыря доткомов, далее к марту 2001 Фондовый рынок США потерял ~30% капитализации и сравнялся с ВВП США.

С учётом того, что денежная масса с каждым годом растёт всё больше и больше, то вероятно удивляться перекупленности бессмысленно.

Самое интересное то, что при таком денежном станке и при таком раздутие рынка в США преобладают дефляционные риски, а не инфляционные.

😇Добрый вечер) Прежде чем начну готовить вас к рабочей неделе, давайте опробуем новый формат. Буду публиковать рекомендации “крупных” инвестдомов и критиковать их, либо соглашаться с их рекомендациями (сам рекомендаций не даю, только мое мнение).  Не люблю говорить о отдельных компаниях, люблю говорить о секторах рынка, поэтому если зайдёт формат буду искать рекомендации по секторам и подвергать их критике или соглашаться. Поехали:

🤔Поговорим о циклическом секторе, который должен расти при открытие экономик и о падение технологического, так как людям теперь будет чем заняться:

Аналитик Needham Лаура Мартин считает, что 2021 год станет годом «спада внимания к цифровым технологиям». Проведя более года взаперти дома, «миллионы потребителей стремятся тратить деньги и время в физическом мире», - сообщает Мартин инвесторам в исследовательской записке. Мартин считает, что отток Netflix увеличится без более дешевого, ориентированного на рекламу уровня. Аналитик также рассматривает Disney+ как "глобального хищника" для подписчиков Netflix. Если Netflix «теряет свои возможности для роста» и не может торговать от стоимости предприятия к мультипликатору продаж, акции имеют 50% -ный риск падения до 250 долларов за акцию, исходя из соотношения стоимости предприятия к EBITDA. В аналитической записке под названием «Самый большой риск NFLX в 2021 году - отток» Мартин сохраняет Заниженный рейтинг акций.

🤨На графике, сектор рынка видео по подписке (точнее как упали, а потом выросли акции компаний из этого сектора с 2020 кризисного года), который смотрится перекупленным, но отстающий - Disney.

👏🏻Согласен с Мартин, что после открытия экономик, которые были закрыты из-за пандемии, рост числа новых подписчиков может сократится или произойти отток, что приведёт к денежным потерям в секторе.
🤷🏼‍♂️Не возьмусь утверждать, что Netflix начёт сильно терять деньги, так как Netflix открывает новые ветви бизнеса и собирается продавать контент на другие сервисы, что может принести дополнительную прибыль (понятное дело новый и хайповый контент Netflix продавать не будут до тех пор пока контент не выйдет из тиража, так как по подсчётам аналитических агентств, 62% новых подписчиков на платные сервисы – это те подписчики, которые приходят за определённым фильмом или сериалом, а потом отписываются).

🧏🏼‍♂️Но коррекция Netflix (к $250 ) и других стриминговых сервисов выглядит логичной. Потому что после открытия экономики (которая была закрыта из-за короны) начнётся (или уже продолжится) рост циклического рынка, то есть того рынка, который растёт вместе с экономикой и который сильнее всего падал из-за локдауна 2020. Поэтому произойдёт отток денег из компаний с крупной капитализации (а это в основном ТЕХИ) в компании с маленькой капитализацией. Ну кроме меня, такой переток средств ожидают многие инвестдома.

💁🏼‍♂️И тут скажу, что Лаура Мартин молодец, что подметила Disney, так как Disney диверсифицированный бизнес и в момент вероятного оттока с сервисов подписок в момент открытия экономик, все побегут на открытый воздух или туда, что долго было закрыто: в парки Disney, в кинотеатры где идут фильмы Disney, в круизные туры Disney. То есть Disney ждёт приток средств со своего циклического, очень развитого сектора. К тому же Disney отстаёт от главного конкурента Netflix.

☝🏻Вывод: Стриминговые сервисы в момент открытия экономики, должны скорректироваться, но Disney может, наоборот, перетащить инвесторов из конкурирующих стриминговых сервисов и платного телевиденья к себе.

🎙Воскресный Новостной Брифинг 14.03

🤫Главные Темы:
▪️Что готовит нам неделя?
▪️Что случилось за выходные?
▪️Биткоин и MicroStrategy
И другое...

😇Доброго дня и начнём с предстающего выступления ФРС в среду, так как у инвесторов, предстоящая пресс-конференция Пауэлла – основное событие недели❗️

👉🏻Конечно же перед выступлением главы ФРС будет решение по процентной ставке и по Денежно-Кредитной политике, где мы не увидим ужесточения политики. Но можем услышать об увеличение печатного станка в ответ на действия ЕЦБ, который решил загасить рост доходности казначейских облигацией ускорением печатного станка.

😬На данный момент появляется больше страхов быстрого восстановления экономки США, которое приведёт к росту инфляции, резкому снижению безработицы и как следствию к ужесточению монетарной политики ФРС. Ужесточение монетарной политики приведёт к снижению ликвидности, а значит рынки уже не будут расти так резво – это самый большой страх инвесторов❗️

Кроме самого выступления, появляется больше пересмотров прогнозов в сторону улучшения экономики США, что вызывает пересмотр прогноза ФРС по ставке и экономистов. Повышение ключевой ставки ФРС прогнозируется в конце 2023 года. Хотя при ускорение роста не исключено, что прогноз об увеличение ставки может поменяться и на начало 2023 года, а некоторые аналитики прогнозирует увеличение процентной ставки уже в 2022 году.

0-ые процентные ставки до 2022-2023 года – это позитив, так как учитывая рост рынков 2020-2021 года, низкие ставки могут поддержать рынки и дать отрасти обратно тому, что упало в 2020 не уронив то, что выросло к сегодняшнему дню.
Но есть нюансы, который могут навредить, о которых расскажу подробнее в следующих постах.

☝🏻Речь и действия главы ФРС до среды будут управлять рынками и создавать волатильность на ключевых уровнях, поэтому до выступления Пауэлла принимать решения по рынку рискованно.

Наблюдаю за ростом доходности долгосрочных бумаг до среды и если рост продолжится, то ФРС может принять решение расширить QE. Расширение QE на фоне принятых стимулов Байдена могут дать рынкам второе дыхание и подтолкнуть к дальнейшему удорожанию.

😶ФРС в среду либо запампит, либо уронит рынок.

🧐Естественно, слежу за всем и держу вас в курсе, так что следите за каналом.

😈Обещал негатив – получите! Фондовый рынок США, боится ужесточение фискальных мер в виде повышения налогов на богатых.

🇺🇸СМИ: Президент Джо Байден планирует первое крупное повышение федеральных налогов с 1993 года.

На моём канале вы уже не раз слышали о повышение налогов в США Байденом, так как об этом Байден и его администрация говорили до выборов и после выборов.

🔥Повышение налогов – это то, что пугало рынки до выборов, когда Байден показывал отрыв в предвыборных опросах от Трампа, а Трамп уходя с поста, в последнем слове заявил:
🔫Не дайте им(демократам) повысить вам налоги.

В предвыборной речи, будущий (нынешний) президент Байден говорил, что повышения уровня жизни среднего класса для него – главный приоритет. Сила США по мнению Байдена, в среднем классе и поэтому сейчас мы видим, как вводят огромные стимулы, а компенсировать поднятие среднего класса, хотят за счёт богатых.  

▪️По слухам, Байден рассматривает отмену снижения налогов Трампа, что увеличит ставку корпоративного налога с 21% до 28% - это повлияет на прибыль компаний, а падение прибыли негативно отразится на настроение инвесторов.
▪️Кроме, Байден рассматривает увеличения налога на прирост капитала, устрашая Фондовый рынок ещё сильнее.

☝🏻В итоге, повышение налогов – это плохо для Фондового рынка в краткосрочной перспективе, но повысить налоги Байдену будет крайне сложно из-за разногласий в правительстве. Если Байден во время президентского срока не успеет увеличить налоги, то далее республиканцы будут налоги только снижать.
Со времён Рейгана, налоги при республиканском правительстве только падали, а долг продолжал расти.
Для того, чтобы не заблуждаться в том, какая партия самая большая транжира в США? То нужно понять:

▪️Республиканцы при демократах у власти кричат о росте долга и дефиците бюджета и мешают вводить стимулы. Но, когда республиканцы у власти – снижением налогов и льготами продолжают увеличивать и долг, и дефицит.
▪️Демократы активно раздают деньги и увеличивают дефицит бюджета и долг.

❗️Что нам от повышения налогов в США?
В краткосрочной перспективе – это может привести к повышению инфляции за счёт того, что налоги будут учитываться в ценах, но в среднесрочной перспективе можем увидеть отток ликвидности с рынков, что могло бы привести к коррекции на рынках.
Но учитывая, что у руля Министерства Финансов США приверженица кейнсианской теории экономики, то повышение налогов будет проходить на постоянных стимулах или иной поддержки правительства. Поэтому повышение налогов будет рассматриваться как мера для увеличения стимулирования экономики, что в итоге должно ещё сильнее в среднесрочной перспективе отразится на росте Фондового рынка США.
Кроме Фондового рынка, повышение налогов отразится на долларе как в краткосрочной перспективе, так и в долгосрочной перспективе. Даже при условие увеличения стимулирования экономики доллар будет расти, так как кроме снижения ликвидности, прогнозируется, что стимулирующие меры могут дать сильной толчок ВВП США.

😐Всем доброго дня и начнём мы с того, как Центробанки игнорируют любые индикаторы и даже подкручивают их под себя.

🇪🇺Представитель ЕЦБ Лейн:
Наша цель в основном состоит в том, чтобы убедиться, что кривые доходности, которые играют важную роль в определении общих условий финансирования, не опережают экономику.

☝🏻Сказанное Лейном – это то, на что в дальнейшем могут опираться не только остальные члены ЕЦБ, но и представители других Центробанков.

Очень удобно менять экономические индикаторы так, как нужно Центробанкам, просто потому что они решили, что такого не может быть.

Поэтому печать бабла продолжится, так как Центробанки слегка опьянели от денег.
К-образное восстановление преодолевается слаженной работой Монетарной и Фискальной политикой, а ещё хорошо бы провести реформы, но опять же зачем? Если можно напечатать

😏Так что печать бабла продолжится со стороны ЕЦБ и чувствуется со стороны ФРС тоже.

🤔Правда всё это неизбежно приведёт к ужесточению налоговой системы во всём мире, а значит и к падению прибылей компаний.

😖Роскомнадзор заблокирует Twitter в России через месяц, если сервис не удалит запрещенную информацию

🇺🇸Промпроизводство в США в феврале снизилось на 2,2%, ожидалось повышение на 0,3%

☝🏻Не считаю важным воспринимать на 100% многие данные за февраль по США для оценки среднесрочных и долгосрочных перспектив в связи с морозами, которые обрушились на США в феврале.

❗️Но данные за февраль, могут дать опору ФРС для более мягкой риторики завтра, а более мягкая риторика может подтолкнуть рынки вверх.

🛢Государственные нефтеперерабатывающие предприятия Индии готовятся сократить импорт Саудовской нефти примерно на четверть

🤔Пока не ясно, где будет брать нефть Индия. Но если Индия начнёт использовать нефть из резервов, то в среднесрочную перспективу - это поднимет цены на нефть, так как вероятно,☝🏻 тактика ОПЕК:
Взвинтить цены на нефть в момент падения (восстановления) мировой экономики, чтобы страны начали опустошать запасы, которые они накапливали в 2020 году.

🛢По сути, у Индии есть варианты, где брать нефть, кроме Саудовской Аравии, поэтому если в планы Саудитов входило то, что при высоких ценах на нефть все будут использовать свои резервы, то план – рисковый. Рисковый из-за того, что Саудиты могут постепенно потерять долю рынка в вероятно последний ЦИКЛ роста спроса на нефть.

▪️Импорт Индии из Соединенных Штатов - крупнейшего производителя в мире - вырос на 48 процентов до рекордных 545 300 баррелей в день (баррелей в сутки) в феврале по сравнению с предыдущим месяцем, что составляет 14 процентов от общего импорта Индии в прошлом месяце, данные, полученные Reuters.
▪️Импорт из Саудовской Аравии в феврале упал на 42% по сравнению с предыдущим месяцем до минимума за десятилетие в 445 200 баррелей в сутки, как показали данные. Саудовская Аравия, которая неизменно входила в число двух крупнейших поставщиков Индии, опустилась на 4-е место впервые, по крайней мере, с января 2006 года.

С приблизительно 14.8 миллионов баррелей нефти в месяц, Индия хочет снизить покупку нефти у Саудовской Аравии до приблизительно 10.8 миллионов баррелей в месяц. Грубым подсчётом получаем то, что Индии придётся у кого-то брать 80 тысяч баррелей в сутки. К примеру, для того чтобы компенсировать 80 тысяч баррелей, то Индии нужно, чтобы США продавали им ещё на примерно 15% больше. Учитывая то, что США увеличили продажу нефти Индии в феврале на 48%, то ещё 15% кажется не так много.

☝🏻Правда обида Индии на Саудовскую нефть не отменяет того, что Нефть остаётся дорогой и поэтому вероятность того, что план Саудитов может сработать - высокая. Важно понять, что будет делать Индия? И сработал ли план по истощению мировых запасов нефти? Если да, то у ОПЕК появится больше влияния на нефтяные цены. Так как вся боль ОПЕК была в том, что мировые запасы остались высокими поэтому рынок нефти - нестабилен.

🤗Ну а нефтяные компании США в шоколаде.

🔥Байден считает российского лидера Путина убийцей. Кроме того, Байден заявил, что Путин заплатит высокую цену за вмешательство в выборы

🤭Рубль испугался

Золотое правило доллар/рубль на данный момент под 75 покупай над 75 продавай, чем ближе к 70 тем сильнее покупай

Не рекомендация, а личное мнение автора.